Три ключевых сектора рынка, стимулирующих новый спрос на природный газ

Автор: президент и главный исполнительный директор Ariel Карен Бухвальд Райт. Повторно опубликовано с разрешения издания American Oil & Gas Reporter.

Хотя в последние годы нефтеносные месторождения плотных песчаных коллекторов стали фактором роста активности в США, стоит помнить, что американская сланцевая революция (по добыче нетрадиционных видов ископаемых) началась с газоносных сланцев. Когда внимание всего мира сосредоточено на нефтяных рынках, может ли природный газ стать ключом к восстановлению промышленности?

Пока на Нью-Йоркской товарной бирже цены застряли на уровне 2 долларов США за MMBTU, а число буровых установок по добыче газа сократилось до исторического минимума, на этот вопрос сложно ответить. Однако в циклическом мире природного газа изменения постоянны, и нижняя часть цикла неизменно сменяется новым подъемом. Уже появляются стимулы спроса, способные сдвинуть дела в сторону уверенного потребления природного газа.

Хорошей новостью для потребителей заключается в том, что больше нет никаких вопросов о наличии предложения. Развитие нетрадиционных ресурсов привело к рекордному объему добычи газа. Согласно данным Управления по информации в области энергетики США (U.S. Energy Information Administration, EIA), в 2014 году объем рыночного производства достиг 27,3 трлн куб. футов, что является максимальным значением суммарного годового объема за все время. Для сравнения, это значение составляло 19,5 трлн куб. футов в 2004 году и 21,6 трлн куб. футов в 2009 году. Легко увидеть, что стоит за этим ростом: согласно EIA, за период с 2009 по 2014 год валовая добыча из сланцевых скважин подскочила почти на 10 трлн куб. футов.

Растет и спрос: начиная с 2006 года, годовой объем потребления в США вырос на 5 трлн куб. футов, достигнув в 2014 году значения 26,7 трлн куб. футов (73 млрд куб. футов в сутки). По оценкам EIA, в 2015 году использование выросло на 2,5 млрд куб. футов в сутки до 27,6 трлн куб. футов, и в этом году прогнозируется рост еще на 1,1 млрд куб. футов в сутки до 28,0 трлн куб. футов.

Как бы то ни было, постепенный рост спроса не соответствовал темпу роста добычи в сланцевых месторождениях, что вызвало дисбаланс. Однако отклик рынка свидетельствует о готовности к более полному использованию богатых запасов экологичного природного газа Северной Америки.

Рынки с высоким ростом

Три важнейших сектора роста — нефтепереработка, производство электроэнергии и экспорт сжиженного природного газа — будут играть важные роли в восстановлении равновесия спроса и предложения. По некоторым оценкам, в течение следующих пяти лет спрос вырастет на несколько десятков процентов по мере ввода в эксплуатацию новых предприятий в этих секторах.

Преобразование молекул природного газа в продукты нефтепереработки, электроэнергию и жидкость, которую можно транспортировать по всему миру, поможет открыть новую эру для внутреннего рынка, которая будет характеризоваться более сильной и стабильной деловой средой и равновесием предложения и спроса. Я считаю, что благодаря дополнительному спросу со стороны этих областей с высокой базовой нагрузкой природный газ сможет вывести отечественную промышленность из этого спада и даст толчок обновлению экономики как внутри, так и за пределами отрасли.

Становится все более очевидным, что нефть и газ входят в число немногих сегментов экономики США, которые выросли в последние годы. Высокий уровень активности нефтегазовой отрасли принес пользу многим другим сегментам рынка, поскольку деятельность обрабатывающего и производственного секторов напрямую зависит от энергетического сектора, являющегося основой американской экономики. Вопреки представлению о том, что дешевая энергия всегда стимулирует экономику, спад в нефтегазовой сфере негативно влияет на экономику США в целом.

Если бы остальная экономика чувствовала себя лучше и не находилась фактически в состоянии застоя с 2008 года, дешевые нефть и газ, вероятно, могли бы вызвать дополнительный рост. Однако учитывая чрезмерное влияние сланцевой революции в контексте общей экономики, текущие цены и последовавшее стремительное прекращение деятельности в рамках всей отрасли, все остальные сектора реагируют подобным образом. Урок, который необходимо усвоить, состоит в том, что развитие внутренней добычи нефти и природного газа является двигателем многих других секторов экономики и приносит пользу всей стране, а не только энергетической отрасли.

Экспорт: американская свобода

В последний день 2015 года, всего через несколько дней после принятия закона, снимающего запрет на экспорт сырой нефти из США, из города Корпус-Кристи в штате Техас отправился танкер, чтобы впервые за 40 лет доставить партию «жидкой американской свободы» в порт на территории Европы. А теперь сюда входит и экспорт СПГ — еще одна форма «жидкой свободы». Первая партия СПГ, отошедшая от берегов США на зарубежные рынки, покинула терминал Sabine Pass компании Cheniere Energy в штате Луизиана в конце февраля, что стало исторической вехой как для газовой промышленности Северной Америки, так и для потенциальных потребителей во всем мире.

Геополитика — вещь сложная, но экспорт нефти и газа из США обеспечивает мощное стратегическое преимущество союзникам Америки во всем мире. Теперь у них появились альтернативы ОПЕК и российским монополиям, что обеспечивает стабильность поставок и возможность выбора поставщиков, которых в противном случае не было бы.

СПГ также открывает международный рынок для внутреннего газа. В течение следующих четырех лет должны начать работу первые четыре отгрузочных терминала США: завод Sabine Pass компании Cheniere, завод Cameron в штате Луизиана, объект Freeport LNG в Техасе и завод Cove Point Компании Dominion в штате Мэриленд.

Вместе эти четыре терминала способны сжижать 7 млрд куб. футов газа в сутки для экспорта по всему миру! Понятно, что 7 млрд куб. футов в сутки это много газа — почти 10 процентов от общего спроса в США в 2014 году. Более того, множество терминалов СПГ находятся на разных стадиях получения разрешений и строительства на территории континентальных штатов. В более широком масштабе экспорт СПГ имеет возможность стимулировать экономику США и обеспечить большое количество постоянных высокооплачиваемых рабочих мест.

А как насчет спроса на природный газ в качестве исходного сырья? По данным Американского химического совета, по состоянию на апрель 2015 года на территории континентальных штатов было объявлено о планах или уже начато строительство 226 нефтехимических объектов с объемом капитальных вложений в 138 млрд долларов США, которые обеспечат 655 000 постоянных новых рабочих мест и принесут в экономику продукции на 266 млрд долларов к 2023 году. Согласно прогнозам EIA, опубликованным в 2014 году, эти новые объекты повысят спрос на этан на 50 процентов (или 600 000 баррелей в сутки) и на пропан в четыре раза (почти 200 000 баррелей в сутки) к концу 2018 года.

Самая примечательная часть бума «возвращения производства» и строительства новых нефтехимических заводов заключается в том, что это полная противоположность ситуации 15 лет назад, когда нефтехимические компании — одни из наиболее чувствительных к цене потребителей — массово покидали США из-за предполагаемого дефицита и высоких цен. Сланцевый газ полностью изменил динамику нефтехимической отрасли США, и каждый потребитель в США выиграет от этой трансформации.

Кроме того, производство переживает как значительное восстановление мощностей, так и возрождение, которое превращает «ржавый пояс США» в новую эпоху роста и здоровья. Производство чувствительно к ценам на нефть и газ еще и потому, что материалы, применяемые для производства практически чего угодно, используют продукты нефтепереработки (например, пластмасса) в качестве сырья, используют природный газ в качестве топлива для технологических процессов (например, для производства стали), а также потребляют электроэнергию, получаемую при сжигании природного газа.

Более широкое применение природного газа

 Согласно отчету компании Boston Consulting Group, благодаря значительному увеличению объема использования природного газа для выработки электроэнергии среднее домохозяйство в США сможет ежегодно экономить 150–190 долларов США на счетах за электроэнергию в течение следующих десяти лет, не говоря уже о еще 280 долларах ежегодной экономии при покупке готовой продукции и услуг, а также достичь экономии в 230 долларов США за отопление дома к 2025 году.

Природный газ практически положил конец давнему господству угля в качестве основного источника топлива при производстве электроэнергии в США. В апреле 2015 года впервые было произведено больше электроэнергии на основе природного газа, чем угля.

Последние статистические данные агентства EIA (по ноябрь) показывают, что с июля выработка электроэнергии из природного газа превышает выработку из угля, и этот разрыв увеличивается. В ноябре на долю природного газа пришлось 101,9 млн мегаватт-часа произведенной энергии, а на долю угля — 87,8 млн мегаватт-часа. Это серьезный сдвиг в выборе источников топлива по сравнению с тем, что было 10 лет назад. Тогда доля угля на рынке электроэнергии более чем вдвое превышала долю природного газа.

Переход к природному газу идет уже несколько лет и начался он без каких-либо правительственных распоряжений относительно смены топливного сырья. Электроэнергетические компании расширяют применение газа по двум причинам:

• он может конкурировать наравне с углем за звание самого дешевого топлива;
• он позволяет значительно снизить объем выброса загрязняющих веществ. Фактически, электростанции на природном газе выбрасывают на 45 процентов меньше углерода на единицу энергии, чем уголь, и оказывают гораздо меньшее воздействие на окружающую среду.

Кроме того, парогазовые установки относительно просты в строительстве, с приемлемыми капитальными и долгосрочными эксплуатационными затратами.

Только в регионах Марселлус и Ютика шесть новых газовых электростанций строятся в штате Огайо, восемь в штате Пенсильвания и три в штате Западная Вирджиния. Когда в течение нескольких следующих лет будут запущены все мощности, шесть заводов в штате Огайо обеспечат 78 процентов от общих потребностей штата в электроэнергии. Чтобы понять значение этого процента в контексте, представьте, что Огайо исторически входит в четверку крупнейших штатов-потребителей угля. Только в 2011 году на долю угля приходилось более 80% всего производства электроэнергии в штате.

Преимущества для окружающей среды

Переход к использованию газа имеет еще один положительный эффект: Соединенные Штаты являются мировым лидером по сокращению выбросов двуокиси углерода, а также серы, ртути, золы и других загрязняющих веществ. За период с 2007 по 2012 год выбросы CO2 в США сократились более чем на 800 млн тонн, достигнув самого низкого уровня за последние 20 лет.

Несмотря на то что Соединенные Штаты не ратифицировали Киотский протокол ООН, это единственная промышленно развитая страна, достигшая в 2012 году целевых показателей по сокращению выбросов CO2, главным образом из-за увеличения роли газа в производстве электроэнергии.

Разумеется, вытеснение угля негативно отразится на угольной промышленности. Тем не менее, положительным моментом является то, что крупные угледобывающие штаты, включая Пенсильванию, Западную Вирджинию, Огайо и Вайоминг, обладают значительными ресурсами нефти и газа, что потенциально позволяет рабочей силе в этих штатах перейти от добычи угля к добыче нефти и газа.

Очевидная истина состоит в том, что в отрасли электроэнергетики у природного газа пока нет действительно стоящих альтернатив. Природный газ является «зеленым» и доступным. Уголь неприемлем для окружающей среды, энергетические компании не в состоянии строить атомные электростанции из-за огромных затрат на строительство и соблюдение нормативно-правовых требований (а также из-за стойкого сопротивления общественности). Возобновляемые источники энергии, такие как ветер и солнечная энергия, имеют серьезные недостатки, не в последнюю очередь это высокая стоимость и непостоянство производительности, в результате чего ветряные и солнечные фермы необходимо непрерывно обеспечивать каким-либо другим резервным источником топлива для выработки энергии.

Это возвращает нас обратно к потребности в использовании газовой, угольной или атомной электростанции вместе с каждым объектом получения возобновляемой энергии. Дублирование ресурсов не является ни эффективным, ни экологически безопасным, ни рентабельным.

Вместо субсидирования неэффективных и не таких уж экологически чистых отраслей, как ветряная и солнечная энергетика, фундаментом энергетического будущего Америки должны стать ее ресурсы природного газа. Даже если учесть все компрессорные установки, трассы трубопроводов и места расположения скважин, входящие в цепочку поставки газовой электростанции, воздействие на окружающую среду все равно будет намного меньшим, чем у солнечной или ветряной электростанции. Одна газовая установка может обеспечить выработку электроэнергии сотен гектаров ветряных мельниц.

Оказывается, для того чтобы ветер смог обеспечить 100 процентов нашей потребности в электроэнергии, необходимо установить ветряк через каждые 900 футов по всей ширине континентальных Соединенных Штатов. Кроме того, многие люди задаются вопросом, является ли ежегодная гибель почти 3 миллионов птиц и летучих мышей той ценой, которую мы должны платить за так называемые возобновляемые источники зеленой энергии.

Громадные запасы

Десять лет назад 80 процентов всех буровых установок добывали природный газ. Тогда отрасль все еще оценивала объем ресурсов, доступных путем горизонтального бурения и многостадийного заканчивания скважин на месторождениях Марселлус, Ютика, Игл-Форд, Хейнсвилл и других.

Я не уверена, что можно точно оценить, какого предложение через 10 лет, потому что технологии не стоят на месте. Однако очевидно, что Северная Америка обладает огромными запасами природного газа, достаточными для того, чтобы с избытком обеспечить им несколько поколений.

Итак, достаток ресурсов доказан, инфраструктура предложения на месте, а новые рынки разрабатываются. Владельцы буровых ждут лишь правильного ценового сигнала.

Пятнадцать лет назад цена газа в 4 доллара США за тысячу куб. футов считалась «нижней границей». Если цена опускалась ниже 4 долларов США, операторы по большому счету перестают бурить новые скважины. Теперь все изменилось до неузнаваемости. Какова же новая нижняя цена, при которой бурение становится нерентабельным?

По крайней мере мы знаем следующее: когда в 2015 году цены на газ упали, число буровых установок по добыче газа опустилось ниже 300 впервые с тех пор, как еженедельный опрос Baker Hughes начал отслеживать соотношение количества буровых установок по добыче газа и добычи нефти в 1987 году. Ко второй неделе февраля только 102 установки продолжали бурение для добычи природного газа.

Сложно сопоставить количество буровых установок с предложением, потому что новый класс буровых установок, работающих в сланцевых месторождениях, намного более производителен. Месторождения в регионах Марселлус и Ютика являются тому доказательством. Несмотря на сокращение за последний год количества буровых установок на 50%, в 2015 году добыча достигла рекордного уровня.

Я полагаю, что производительность бурения продолжит расти. Однако даже в формации Марселлус, где производительность каждой скважины за последние пять лет утроилась, данные EIA показывают ежемесячное падение добычи с июня, достигшее в январе прогнозируемого снижения на 225 млн куб. футов в сутки. Это лишь крошечная часть объема добычи в формации Марселлус, который составляет 15,2 млрд куб. футов, но все же это заметное отклонение от линии тренда.

Хотя общая добыча сухого газа в США немного выросла в первую неделю февраля по сравнению с той же неделей 2015 года, EIA прогнозирует заметное снижение темпов роста ежегодной добычи (с 5,7 процента в прошлом году до 0,7 процента в 2016 году) в след за снижением объема бурения.

Я верю, что данные спроса и предложения на природный газ указывают на то, что мы находимся в нижней точке рецессии или приближаемся к ней. Ситуация не изменится в одночасье, но по мере того, как новые заводы нефтехимической переработки, производства электроэнергии и СПГ, которые сейчас находятся на завершающей стадии строительства, начнут работать, разрыв между спросом и предложением сократится.

Отрасль вкладывает огромные средства в инфраструктуру, чтобы доставлять нефть и газ из сланцевой породы практически в любое место, где они требуются. Проложены тысячи миль трубопроводов, и за последнее десятилетие в США было добавлено достаточно новых производственных мощностей, чтобы увеличить объем ежегодно перерабатываемого газа более чем на 30 процентов.

Каждый раз, когда отрасль переживает резкий спад, она выходит из него еще мощнее. Это верно для операторов, обслуживающих компаний и производителей. Поразительно изобретательные люди в этой отрасли не только придумывают, как делать больше с меньшими затратами, но и как делать это лучше и дешевле.

Для нас, как для производителей, очень важно удерживать наших сотрудников и продолжать обучать их, а также расширять производственные процессы, применять новые технологии и повышать производительность в период экономического спада. Когда вагонетка в американских горках доезжает до дна, она начинает снова подниматься.

В условиях роста спроса экономическая ситуация неизбежно улучшится. Наша отрасль прошла долгий путь, но мы только начали разрабатывать американские ресурсы сланцевого газа.

Для загрузки этой статьи в формате PDF с веб-сайта American Oil & Gas Reporter щелкните здесь.

Карен Бухвальд Райт является генеральным директором, президентом и председателем правления Ariel Corporation, крупнейшего в мире производителя поршневых газовых компрессоров. Она начала свою карьеру в Ariel в 1980 году, впоследствии заняв должность вице-президента администрации и став генеральным директором и президентом в 2001 году. Под руководством Райт численность сотрудников Ariel выросла более чем в четыре раза, кроме того, компания расширила свой охват как в Северной Америке, так и на международном уровне. Карен ведет очень активную благотворительную деятельность, включая управление фондом Ariel Foundation и поддержку национальных благотворительных организаций, а также многочисленных школ, колледжей и университетов. Г-жа Райт является выпускницей колледжа Св. Олафа. Она занимала должность заместителя председателя Совещательного совета производителей при президенте с момента его основания в 2005 году, а также является участником совета директоров Американского нефтяного института.